**خطة ( وارين بافيت ) الإستثمارية ***

[mwaheb2005]

كما وعدتكم أتيت إليكم بتفاصيل خطة " وارين بافيت " الإستثمارية حسب ماذكرها جيمس باردو رئيس شركة باردو اند اسوشيتس وأحد خبراء الاستثمار التابعين في كتابه الذي ألفه عن بافيت وخطته الإستثمارية الناجحة

أولًا : إختيار البساطة بدلا من التعقيد
يقول بافيت: " عندما تستثمر، اجعل الامر بسيطا وافعل ما هو سهل وواضح بالنسبة لك، ولا تحاول ان تجيب عن الاسئلة المعقدة" يستند هذا المبدأ على تجنب التعقيدات اذ ان النجاح في البورصة لا يتطلب إجادة المعادلات الرياضية المعقدة او ان تكون حاصلا على شهادة الدكتوراه في الاقتصاد او التمويل وقضاء اغلب اوقات يومك في متابعة الشاشات وتغيرات الاسعار

ثانياً : قم بدراسة الادارة
استودع مالك لدى الاشخاص الذين تثق بهم هكذا يفعل بافيت اذ ان أهمية معرفة الادارة واخلاقها تعادل لديه الشركة وأرباحها المستقبلية
ويمكن تلخيص هذا البند بعدة نقاط:
* قم بتقييم الادارة وقيادات الشركة قبل ان تستثمر : نوع الادارة هو الوجه الاخر لنوع الشركة فمثلا بافيت يعمل فقط مع الاشخاص ذوي الخلق الحسن ولم يربح من شركة قيادية تعمل بها ادارة تتسم بسوء الخلق
* ابحث عن الشركات التي تعمل لصالح المساهمين:استثمر في الشركات التي تقوم ادارتها بوضع احتياجات المساهمين في مقدمة اولوياتها وابحث عن التي تطبق خطط اعادة شراء الأسهم حتى ينتفع المساهمون منها.
* تجنب الاستثمار في الشركات ذات السجلات الحسابية السرية: ان الحسابات الضعيفة تعنى ان الادارة تحاول اخفاء أداء الشركة الضعيف.

ثالثاً : اتخذ قراراتك الاستثمارية بنفسك
لا تنصت الى السماسرة او المحللين او الخبراء واتخذ قرارك بنفسك لأن من سيخسر في النهاية هو انت لا هم.

رابعاً : حافظ على هدوء أعصابك
يقول بافيت : دع الآخرين يبالغون في ردود افعالهم تجاه السوق وحافظ على هدوئك عندما لا يفعل الآخرون ذلك إذ بعبارة اخرى يقدمها بافيت كنصيحة " لا تشتر اي سهم سيصيبك بالخوف اذا انخفض سعره الى النصف" في مارس عام 2000 انخفض سهم شركة بيركشر هيثواي الى النصف رغم ان الشركة ثابتة ومستقرة ولكن قام العديد من المستثمرين بالتخلص من السهم الذي عاود ارتفاعه الى الضعف كمكافأة للذين تحلوا بهدوء الأعصاب والثقة.

خامساً : تحل بالصبر
يقول بن جراهام وهو أستاذ بافيت في كتابه المستثمر الذكي لقد شاهدنا اناسا عاديين يحققون اموالا طائلة لأنهم يتوافقون من الناحية المزاجية مع عملية الاستثمارمن الناحية اكثر من غيرهم الذين يفتقدون هذه المزاجية حتى لو كانوا يملكون المعرفة المالية والمحاسبية والمهنية الكافية.

سادساً : قم بشراء الشركات وليس الأسهم
سوق المال او البورصة ما هي الا وسيط لشراء حصة في أي شركة لا اكثر لذا تقلباتها وعدم انصافها لكثير من الشركات لا تعني بافيت بأي شئ لأن عملية الشراء الأسهم هي شراء حصة من شركة فعلية وجزء منها لذا أداء الشركات هو أساس اختيار الأسهم مع توقعات مستقبلية مبشرة لها.

سابعاً : احرص على السكون ولا تفرط في النشاط
لا تنجرف وراء حمى السوق اذ ان عدم الحركة هو السلوك الامثل اذا ماكنت تمتلك بالفعل أسهما جيدة.

ثامناً : لا تنشغل بمتابعة اخبار البورصة
يقول بافيت انه لم يتابع أسهم شركة " سيزكانديز " منذ ان قام بشرائها عام 1972 اي ما يزيد عن 35 عاما وأنه لا يحتاج الى ذلك وليس لديه شريط اسعار الأسهم ولا يتابعها بشكل يومي او حتى شهري او سنوي ويضيف بافيت ان المستثمر المتمرس الذكي لا يذهب الى سوق المال حتى لو تم اغلاقه لمدة عام او عامين فاذا كنت تملك محفظة سندات مالية ثابته فلماذا تقلق من تقلبات وتغييرات الاسعار الوقتية ولكن عليه ان يقضي الوقت في مراقبة أداء الشركة وادارتها وايراداتها والسيولة المالية.

تاسعاً : انظر الى أزمات انخفاض الاسعار في سوق المال على انها فرص جيدة للشراء
عام 1973 انخفضت الأسهم في البورصة وانخفض سهم (واشنطن بوست) الى 6 دولارات وكان بافيت مستثمر به وعند الانخفاض قام بشراء ما يقارب 10 مليون دولار من السهم لأنه يمثل له فرصة استثمارية بانخفاضه هذا والآن بعد ما يقارب الثلاثين عاما اصبح سعر السهم 900 دولار ويأخذ أرباحا سنوية مقابل حصته تقدر بعشرة ملايين دولار.
تنخفض اسعار الأسهم الممتازة والقيادية بسبب تقلبات الاسعار في سوق المال والتي يتحكم بها الطمع والمشاعر الانسانية ولكن تقلبات الاسعار لهذه الشركات هي وقتية وليست دائمة اذ سرعان ما سينصفها السوق الى قيمتها العادلة وهنا عليك اقتناص الفرص.

عاشراً : كن حذرا عندما يطمع الآخرون وطماعا عندما يخاف الآخرون
لايقدم بافيت على الشراء اثناء مرحلة ارتفاع الاسعار غير المنطقي واختلافها عن القيمة الحقيقة للشركة اي كلما ارتفعت اسعار أسهم الشركات بصورة غير مبررة فان هذا يؤدي الى تدني أداء الشركات الحقيقي.
عامي 1974ـ1973 انخفض مؤشر الداو جونز الى مايقارب 700 نقطة وكانت الاوضاع الاقتصادية سلبية لذا قام الكثير بالتخلص من استثماراته في البورصة ولكن كانت فرصة بافيت ان يقوم بالشراء وبكميات كبيرة واشترى احد اعظم استثماراته في ذلك الوقت وهو في واشنطن بوست
ويقول بافيت " ان الأسهم تكون اكثر فائدة واهمية حين لا يهتم بها أحد "

بصراحة نصائح أعجبتني كثيراً وأرى أنها رائعه ولكن يبقى السؤال دائماً
جميل أن نشتري الأسهم الممتازة والشركات الواعدة وقت الأزمات ونزول الأسهم للحضيض
أو القاع ولكن .... أين القاع ؟
عندما كانت سابك بـ 500 ريال اعتقدت أن سعرها قاع القاع وأن شراؤها فرصة لاتعوض
وهاهي الآن أقل من 200

الموضوع منقول مع بعض التعديل والإضافات
أتمنى أن يستفيد الجميع مماكتبت
لاتنسوني من صالح دعواكم
حفظكم المولى

[hero999]

مشكوووووووووووووووووووووور ، موضوع ممتاز لكن هذا ينفع للصبور ، والمليان دراهم ،


ههههههههه :q: لكن الغالبيه مديون ،


ونحن كذلك ، اللهم لك الحمد والشكر............
والسلام ختام

[mwaheb2005]

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة hero999

مشكوووووووووووووووووووووور ، موضوع ممتاز لكن هذا ينفع للصبور ، والمليان دراهم ،


ههههههههه :q: لكن الغالبيه مديون ،


ونحن كذلك ، اللهم لك الحمد والشكر............
والسلام ختام

شكراً لمروركـ
اخي الفاضل
قضى الله عنك الدين ورزقك من واسع فضله

[abreddish]

جزاك الله خير ،

بالفعل موضوع ممتاز ...

[aswe]

جزاك الله خير >>>>>>>

[ابو فيصل2002]

شركاتنا إذا اعطت ارباح سنوية اعطت هللات .......... اين الأستثمار فيها

[New Kid]

جزاك الله خير ، بالفعل موضوع ممتاز

[ابو القنص]

كنت انتظر الخطة , وراح ابدأ بالتطبيق

[عـلاء]

النـــظرية شـــئ .. .. .. .. والتــطبيق شــيئا آخــر .. .. ..

في سوقنــــا .. لا أتــوقع .. .. .. ..

ودمت بود

[متداول ذكي]

" ان الأسهم تكون اكثر فائدة واهمية حين لا يهتم بها أحد "

..................................