انخفاض أرباح البنوك السعودية بنسبة 26 % خلال أول شهرين من عام 2007 مقارنة مع 2006

[د.ياسين ابو الخير]

أرباح البنوك السعودية تنخفض بنسبة 26 % خلال أول شهرين من عام 2007 مقارنة بنفس الفترة من عام 2006
(ألارقام حتى تاريخ 02/04/2007 )

بسم الله الرحمن الرحيم
والصلاة والسلام على أشرف الانبياء والمرسلين

سجلت أرباح البنوك السعودية مجتمعة انخفاضا حادا في الأرباح خلال شهري يناير وفبراير 2007 مقارنة بما حققته خلال نفس الفترة من عام 2006، حيث حققت البنوك الأحد عشر أرباحا بلغت 5023 مليون ريال خلال الشهرين الأولين من عام 2007 مقارنة ب 6814 مليون ريال خلال نفس الفترة من العام السابق بانخفاض قدره 26.3 %.



وجاء هذا الانخفاض الحاد في الأرباح بسبب انخفاض عوائد الوساطة في سوق الأسهم بشكل حاد لجميع البنوك بالإضافة إلى النمو المحدود في حجم الإقراض الذي تقدمه البنوك لعملائها وارتفاع حجم الودائع الزمنية ذات التكلفة العالية.

انخفاض عوائد الوساطة في سوق الأسهم

وكانت البنوك السعودية قد حققت إيرادات كبيرة من عمليات الوساطة في سوق الأسهم في نهاية عام 2005 وبداية عام 2006 بفضل التداولات القياسية في سوق الأسهم آنذاك، حيث بلغت أحجام التداول اليومية خلال شهري يناير وفبراير 2006 أكثر من 30 مليار ريال يوميا وتجاوزت مستوى الـ 50 مليار ريال في أيام عديدة.ولكن أحجام التداول واصلت انخفاضها منذ انهيار شهر فبراير 2006 لتصل إلى مستويات متدنية خلال الشهرين الأولين من عام 2007 مقارنة بما كانت عليه أثناء طفرة الأسهم حيث تراوحت حول مستوى الـ 10 -15مليار ريال يوميا .

انخفاض عمولات إدارة صناديق الاستثمار

وفضلا عن ذلك فإن البنوك السعودية وبسبب تطورات سوق الأسهم خلال عام 2006 قد فقدت مصدرا آخرا للدخل وهو العمولات التي كانت تجنيها من إدارة صناديق الاستثمار سواء عمولات الإدارة أو عمولات الأداء المرتبطة بارتفاع أسعار هذه الصناديق. وشهدت صناديق الاستثمار في الأسواق المحلية التي تديرها البنوك نزوحا كبيرا من قبل المستثمرين بسبب الأداء السيئ لهذه الصناديق وانخفاضا حادا في قيمتها السوقية بفعل الانخفاضات الحادة لسوق الأسهم، وهو ما أثر بشكل كبير على العمولات الكبيرة التي كانت تتقاضاها البنوك السعودية أثناء طفرة الأسهم.



* لاتشمل قيمة صناديق الاستثمار التي تستمر في أوراق مالية غير الأسهم


أول انخفاض فصلي مقارن في أرباح البنوك السعودية منذ خمس سنوات

وينتظر أن تكون نتائج الشهرين الأولين مؤشرا لما ستكون عليه نتائج البنوك خلال الربع الأول من عام 2007 التي يتوقع أن تأتي منخفضة بأكثرمن 20% عن مستوى الأرباح المحققة للربع الأول من عام 2006. وكانت البنوك السعودية قد حققت أعلى أرباح فصلية في تاريخها خلال الربع الأول من عام 2006 حين وصلت الأرباح إلى نحو 10.0 مليار ريال، كما حققت البنوك السعودية أعلى أرباح شهرية في تاريخها خلال شهر فبراير من عام 2006 حيث بلغت أكثر من 3700 مليون ريال، وهي الفترة التي شهدت أعلى نقطة للأسهم السعودية.

تطور الأرباح الفصلية المجمعة للبنوك السعودية (مليار ريال)


** تقديرات أرقام

يذكر أن هبوط أرباح البنوك السعودية المتوقع خلال الربع الأول من عام 2007 مقارنة بنفس الربع من العام السابق يعد الأول منذ 5 سنوات على الأقل.

أكثر البنوك تضررا

ستكون أكثر البنوك تضررا هي تلك البنوك التي كانت أكثر استفادة من طفرة الأسهم وبالتحديد "بنك الجزيرة" و"ساب". فبنك الجزيرة يعتبر أكبر وسيط في سوق الأسهم المحلية بحصة تتجاوز 25% من قيمة الأسهم التي يتم تداولها في السوق وبالتالي سيكون أكبر المتضررين من هبوط حجم التداولات، وينتظر أن تنخفض أرباح البنك بشكل حاد خلال الربع الأول من عام 2007 مقارنة مع نفس الربع من عام 2006.

أما البنك البريطاني "ساب" فبالرغم من أن حصته من تداولات الأسهم تقل عن 10% إلا أنه كان أحد أكبر البنوك المستفيدة من الطفرة بسبب الحجم الكبير لصندوق "الأمانة" أثناء طفرة الأسهم والذي در عوائد كبيرة على البنك سواءا من خلال عمولات الإدارة أو عمولات الأداء، ولكن هذه العمولات ستنخفض بشكل كبير مع هبوط الأسواق وانخفاض أصول الصندوق بشكل كبير خلال الإثني عشر شهرا الماضية.

وينطبق نفس الشيء على بنوك أخرى ولكن بشكل أقل من بنكي الجزيرة والبريطاني مثل "مجموعة سامبا" و"البنك الأهلي" و"البنك الفرنسي".

وفي المقابل فإن هناك بنوكا استفادت من طفرة الأسهم بشكل محدود ولذلك ينتظر أن تتأثر أيضا بشكل محدود جراء انخفاض أحجام التداول وهبوط السوق مثل "الهولندي" و"العربي" وربما يستطيع هاذان البنكان تحقيق نموا في أرباحهما التشغيلية تعوض النقص المحدود المتوقع في الأرباح المتعلقة بأسواق الأسهم.

[bosaleh]

وفقك الباري وبارك فيك
أرباح البنوك تأتي من عمولات المضاربات في سوق الأسهم أو من ودائع المواطنين وكلاهما نقصت بفعل البنوك عندما ساعدت على انتهيار السوق
والبنوك لاتشغل أموالها في مشارع تدر ليها أرباح أو تشارك في تنمية البلد بمشاريع تدر عليها أرباح وإنما تحاول مص مدخرات المواطنين بأي طريقة كانت بغض النظر عن شرعيتها

[أبو عبدالعزيز السلطي]

بارك الله فيك يا دكتور ياسين.

و هذا هو المتوقع لبنوكنا "الموقره" بعد إنهيار السوق السعودي و الإحجام عن العوده له. ناهيك عن من هو متعلق بأسعار خياليه و توقف تماماً عن التداول.

فرج الله هم المكروبين و رزقهم من حيث لا يحتسبون.

أخوك أبو عبدالعزيز السلطي.

[ال عاطف]

د. ياسين لى رجاء ان تسمع الكلام التالي الى اخره لكي تعرف لماذا خسرت الصناديق الغبية

بعد عام من الأحداث المريرة التي واكبت سوق الأسهم والتي أفلس أغلب المتداولين بسبب انهيار البورصة السعودية والتي أذهلت العقلاء وأفحمت الفصحاء قرأت عدة كتب لها علاقة بالاقتصاد العالمي وشيئا فشيئا جرتني الهوامش نحو كتب أخرى فطالعت معلومات عديدة لها وقع في النفس وكأنها أجراس تنبيه.


( مؤامرة الدرع الأحمر وانهيار البورصة السعودية )

لن أعلق على انهيار البورصة السعودية أولا بقدر ما سأنقل معلومات اعتمدت في أكثرها على كتاب (أحجار على رقعة الشطرنج ) للمؤلف ( وليم غاي كار ) وبعض المقالات.

وربما سأورد بعض الملاحظات والتشابه في أماكنها المناسبة وربطا بين أحداث الماضي وأحداث اليوم وقد لا تتشابه الشخصيات ولا يكون بينها أي علاقة وقد يكون العكس لكن الشيء الوحيد الحقيقي هو:
( رجل المال الناجح لا يلتفت إلى العواطف).

تعالوا نتجول في هذه الأحداث العالمية القديمة ونربط الأحداث المتشابهة هنا وهناك وسنبدأ تفاصيل المؤامرة منذ البداية لتوضيح الصورة واعلم أنه لا يهم صدقها من كذبها وإنما لنقارن الأحداث ببعضها ونصل لفهم الحقيقة ومعرفة المستفيد من انهيار البورصة السعودية.

أيضا هذه الأحداث تعد مقدمة لفهم ما حدث .
_____________
تم القفز مباشرة إلى تحليل الإنهيار والباقي في الملف المرفق
_____________
تحليل انهيار البورصة السعودية

لم تكن البورصة في السعودية ذات شعبية عالية قبل عام 2004 بدليل أن عدد المتداولين كان لا يزيد 50.000 شخص في الوقت الذي كان يخطط فيه (الشطار) - وهو اللقب الذي سأطلقه على من فتكوا بالسوق – لجني أكبر ربح يحصلون عليه في تاريخهم.
أسميهم الشطار لسببين
1- نالوا ما خططوا للحصول عليه.
2- اتهم غيرهم من الأشخاص الذين كانوا أدوات بأيديهم.

في 28 ابريل 2003 كان المؤشر 2889.5 نقطة تقريبا وهنا بدأ تجميع الأسهم من قبل الشطار بهدوء ودون إزعاج وبلا هيئة ولا حسيب ولا رقيب وتم رفع المؤشر حتى 4563 نقطة وتم التصحيح حتى 3882 ثم رفع المؤشر 6343 ثم تصحيح مايو الشهير حتى 5114 تقريبا ثم الرفع حتى 8300 تقريبا وتصحيح ديسمبر حتى 7590 ثم الرفع حتى 13917 وتصحيح يوليو حتى 11500 والحلقة الأخيرة الرفع حتى 21000 تقريبا والانهيار المدمر حتى وصلنا 6767 في تاريخ كتابتي المقال.

الفصل 1
( السيناريو التالي محتمل بشدة باعتبار المستفيد الوحيد من انهيار البورصة )

منذ بدء الاكتتاب بشركة الاتصالات التفتت الناس إلى سوق الأسهم وبدأ الحديث يدور بين الناس عن الأرباح الخيالية في هذا السوق واشتغلت الآلة الإعلامية في لفت الانتباه وفي هذا الوقت بالتحديد أعتقد أن الشطار قد كونوا قوة كبرى في أسهم الشركات .


الشطار هم البنوك أو أصحاب البنوك أصحاب الثروات العريضة وبالمال الذي لديهم أداروا دفة السوق نحو جني أضعاف ما دفعوا قيمة لأسهمهم.

خلال عام 2004 وصل عدد المتداولين 4.000.000 شخص مما يفسر نجاح الآلة الإعلامية في جذب الناس نحو البورصة.

وهنا جاء دور العملاء بعلمهم أو بدون علمهم في الدعاية لصناديق البنوك تلك الصناديق التي حققت 100% أرباحا.

صناديق البنوك الاستثمارية
الصناديق كان سلاحا ذا ضربات مضاعفة وقاتلا من أول وهلة كما نرى هنا:
1- ساهمت في زيادة نسبة الإقراض حتى من لم يكن يحتاج قرضا اقترض.
2- السيولة لم تذهب بعيدا فخرجت قرضا ودخلت الصندوق لتكون السلاح السحري فيما بعد.
3- أعطت البنوك كبش فداء جاهز للتضحية به في أي وقت وهذا ما حصل.

والحقيقة أن الصناديق لم تكن تحقق تلك المكاسب بل هي الآلة الإعلامية والعملاء وسنرى ذلك.

التسهيلات

هناك من لم يحتج قرضا لوجود سيولة كبيرة لدية التي أسالت لعاب الشطار خصوصا من رغب بالمضاربة بنفسه واستغنى عن الصناديق لذا نصبوا فخاخ التسهيلات وأعطوا 100% من نسبة السيولة فهم لا يكتفون بل يريدون الكعكة كلها.

الحد الأدنى لفتح محفظة

اشترطت بعض البنوك حدا أدنى لفتح محفظة 200.000 ريال وبعضها 300.000 والبعض 500.000 والبعض مليون.

كل هذا لجذب المزيد والمزيد من الأموال لجيوب لا تشبع.


بعد إن اكتملت عناصر الكارثة وأصبح سوق الأسهم يحوي أكثر السيولة الموجودة في البلد تحركت أطماع الشطار لجني أرباحهم الخيالية فمنذ تصحيح يوليو لم يقف المؤشر وقفة استراحة حتى وصل21.000 نقطة من 11.500 في نقطة ما بدأ الشطار بتصريف أسهمهم لكن على من؟
صرفوها على الصناديق التي فيها أموال الناس وهم من يتحكمون بها في نفس الوقت فكل كمية كبيرة لا تجد مشترين تجد الصناديق وبكل صدر رحب تشتري فهي ليست سيولتهم والقرار بيدهم وهل خير من هذا الكبش للفداء وإلا من يفسر أن الصناديق تنزل قيم وحداتها مع المؤشر ولا ترتفع معه إلا لأنها تشتري بأسعار عالية أي بأسعار التصريف .

أيضا لم يقصر المتداولون فقد اشتروا أسهما لا تساوي عشر قيمتها بكل رضا وطيب خاطر.


الفصل 2

إن أصحاب الثروات ذوو نفوذ ويستطيعون بالضغط أو بالحيلة أو حتى بالرشوة تنفيذ مآربهم حيث بعد أن صرفوا أسهمهم وجنوا ثرواتهم أرادوا إنزال الأسعار ولكن كيف وليس لديهم أسهم يضغطون بها ( وفي الحقيقة كان لديهم أسهم مستثمري الصناديق ) ولا بد أن تكون ضربتهم قاضية ويكفيهم دفعة واحدة وتتكفل الهاوية بالباقي.

خططوا وضغطوا واحتالوا لتخفيض السيولة المعروضة في البلد وكان لهم ما أرادوا حيث أعلنت مؤسسة النقد تخفيض القروض إلى 15 راتبا وتم تخفيض نسبة الصعود من 10% إلى 5% وجعل وحدة التغيير في السهم ريالا واحدا بدلا من 25 هللة ومنع الشركات من الاستثمار في سوق الأسهم إلا بشروط صعبة وبهذا لفوا حبل المشنقة حول عنق الضحية وبقيت دفعة بسيطة تهوي بالسوق إلى أقصى قيعانه.

كانت تلك الدفعة كافية ليبدأ مشوار النسب الدنيا حيث كانت الصناديق متخمة بالأسهم وانتفت الحاجة إليها فلابد من قتلها لذا بدأت تعرض بكميات كبيرة ولأيام عديدة.

أحب أن أذكر هنا (رجل المال الناجح لا يلتفت إلى العواطف).

ثم تكالب الناس يريدون استخراج أموالهم من الصناديق بعد أن تآكلت أرباحهم والشطار لا يهمهم فهي ليست أموالهم ولا شركاتهم من يتعرض للأذى.


هل الهوامير من الشطار؟

ليس كلهم كان منهم لكني أضم إليهم كبار الهوامير وبالأحرى من خرج وقال لا تبيعوا أسهمكم أو احرصوا على الشركات ذات العوائد حيث أن بعضهم يملك في بعض البنوك كميات كبيرة من رؤوس أموالها.



ملخص التحليل
1- البنوك هي المستفيد الوحيد والقادر على معرفة وضع السوق والتحكم به.
2- ربحت البنوك أموالا طائلة نتيجة الإقراض الذي سبق الانهيار.
3- تحكمت البنوك بالصناديق التي لم تكن لها سيولة كبيرة فيها وإن كان لها بعض السيولة فلا بأس من التضحية بها.
4- ستحصل البنوك على قروضها رغم أنوف المقترضين وهذا ما يفسر سبب رفض إسقاط الديون عن المواطنين فمن أين ستربح إذا بعد كل هذه المعركة والحقيقة أنها ربحت الكثير.
5- مؤسسة النقد والهيئة كانت أدوات بيد الشطار لتتحمل عنهم اللوم وكل من انتهت مهمته تخلصوا منه.
6- الشطار غير ظاهرين في الصورة واللوم يقع على الأجهزة الحكومية التي يتحكمون بها.


كلمة أخيرة لخادم الحرمين

خادم الحرمين الشريفين حفظه الله
السلام عليكم

لي فيك أمل أن تنقذ البلد من تحكم المجرمين الذين لا يهمهم سوى مصالحهم فقط فليس يثير فيهم الرحمة ولا الشفقة منظر أطفال يتمت ولا نساء رملت ولا رجال مرضت ولا مجتمعات سلبت مصادر رزقها ونحن الذين استبشرنا خيرا بمقدمك ولا نزال نكن لك المحبة والولاء.

لا تدعنا كقطيع الغنم تناوشته السباع فمنا مأكول ومقتول وجريح لا لشيء إلا لتمتلئ أرصدة من لا خير فيهم لبلادهم ولشعبهم ولا لملكهم وكل همهم أين يجدون الريال حتى وإن تشدقوا بالوطنية والولاء فهم كاللص حلف أنه براء وقد كذبته الأرض والسماء.

خادم الحرمين
نعلم أنك تحبنا وتحس بنا وتسعى من أجلنا ونعلم أنك لست بغافل عن المجرمين ولكن ذكر فإن الذكرى تنفع المؤمنين فأنت صاحب السبق والريادة أب حنون وإنسان بحق أي إنسان جعلك الله ذخرا لبلدك وشعبك وغفر لك وأعانك على الهم الثقيل.
بقلم / أبو يزن

مقال اعجبني

[Jammaz]

بلانا فى بنوك الربا...

[aliaghamedi]

هذه اول مشاركه في هذا المنتدى
اشكر د/ ياسين على هذه المعلومات القيمة تستحق التقدير والاحترام بارك الله فيك

[متداول نشيط وفعال]

اعلم ان هناك ارباح سنوية
وارباح نصف سنوية
وارباح ربع سنوية

اما ارباح بنوك تعلن عن شهرين فقط !! فهذة لم اسمع عنها من قبل يادكتور

ومنكم نستفيد

[سجين الغربه]

الله يعطيك العافية

[د.ياسين ابو الخير]

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة watshtower

اعلم ان هناك ارباح سنوية
وارباح نصف سنوية
وارباح ربع سنوية

اما ارباح بنوك تعلن عن شهرين فقط !! فهذة لم اسمع عنها من قبل يادكتور

ومنكم نستفيد

سيدي الفاضل، للمعلومية فقط ولمن يريد ويمكنه الاستفادة من هذه المعلومات، فالبنوك تصدر ميزانيات شهرية وبتفصيل لم ولن ينشر للعامة

[عريض]

بارك الله فيك يا دكتور ابو الخير 000 وجزاك الله خير 000