قراءة في القوائم المالية لشركة سابك

خالد الزايدي · 21-07-2008, 03:29 AM

بسم الله الرحمن الرحيم

اخواني الاعضاء

السلام عليكم ورحمة الله وبركاتة

اسمحوا لي ان اقدم بين ايديكم هذا الموضوع الذي يتناول التحليل الاساسي

للقوائم مالية لشركة سابك وهي :

1- قائمة المركز المالي ( الميزانية العامة ).
2- قائمة الدخل " الارباح والخسائر."

في هذا الموضوع سوف نتعرف على هذة القوائم وكيف يمكن لنا المساعدة

في قراتها وفهمها .

سوف نتناول قائمة المركز المالي وقائمة الارباح والخسائر

لشركة سابك الربع سنوية للربع الاول والربع الثاني من عام 2008 م .

( وذلك لعمل مقارنة بين الربعين )

ف بسم اللة الرحمن الرحيم نبداء :

1- قائمة المركز المالي ( الميزانية العامة ) :

هي بيان مالي يوضح ما للشركة من حقوق ( الاصول )

وماعليها من التزامات ( الخصوم )

سوف اورد قائمة المركز المالي لشركة سابك للربعين الاول والثاني من عام 2008

لقد تم ترقيم هذة القائمة من 1 الى 12 في اقصى اليمين تحت مسمى البند ,

وذلك تسهيل عملية الشرح.

لاحظ ان العمودين في وسط القائمة تحتويان على نتائج الربع الاول والثاني
وذلك لعمل مقارنة بين الربعين كما يظهر في عمود نسبة النمؤ .

تتكون الميزانية من قسمين رئيسيين :

الاول : ( الاصول ) او موجودات الشركة
وهي كل ماتمتلكة الشركة من ممتلكات مختلفة مثل ( الاراضي والمباني والاجهزة وغيرها )

هذا القسم يبداء من البند 1 الى 5

البند رقم 6 عبارة عن مجموع موجودات الشركة.

القسم الثاني (الخصوم) او المطلوبات :

موجودات الشركة في القسم الاول ماهي الا ملك لمن هم مسجلون في هذة القائمة

( قائمة المطلوبات)

من حملة اسهم ودائنون وبنوك .

هذا القسم يبداء من البند 7 الى 10

البند رقم 11 عبارة عن مجموع المطلوبات .

لاحظ ان مجموع الموجودات بند 6 يجب ان يساوي مجموع المطلوبات بند رقم 11

لذلك سميت ميزانية ( توازن وتساوي القسمين )

الان سوف نقوم بشرح كل بند على حدة وكيف يمكن مقارنتة بالربع السابق

البند 1 - الموجودات المتداولة :
هي ماتمتلكة الشركة من رصيد نقدي واوراق مالية وحسابات

لاحظ ان موجودات الشركة المتداولة ارتفعت بنسبة 6,44% وهذا يعتبر امر ايجابي.

البند 2 المخزون:
هو ماتمتلكة الشركة من بضائع لم يتم بيعها حتى نهاية كل ربع

ونلاحط ان المخزون ارتفع من الربع الاول الى الربع الثاني بنسبة 2.3%

وهي تعتبر نسبة منخفضة وذلك لان الشركة قد لا تواجهة صعوبة في تسويق منتجاتها.

أضف الى ذلك زيادة الطلب العالمي على منتجات الشركة وخاصة من البتروكيماويات

3- الاستثمارات:
هذة الاستثمارات قد تشتمل على سندات حكومية او شهادات ايداع

تمتاز هذة الاستثمارات بكونها استثمارات عالية السيولة ,
اي ان الشركة يمكن لها تحويل هذة الاستثمارات الى نقد في فترة قصيرة .

نلاحظ ان:

استثمارات الشركة انخفضت بمقدار 17.82%

(وارى انة امر طبيعي كون ان هذة الاستثمارات لاتدخل في نشاط الشركة الرئيسي

أضافة الى صغر حجم هذة الاستثمارات مقارنة باجمالي موجودات الشركة )

البند رقم 4- الموجودات الثابتة:
هي ماتمتلكة الشركة من اراضي ومباني ومصانع واجهزة

هنا نلاحظ ان ملكية الشركة من هذة الموجودات قد ارتفعت من الربع الاول الى الربع الثاني

بنسبة 3.78%

وزيادة حجم الموجودات دليل على نمؤ الشركة بشكل رائع اذا ماعرفنا ان حجم

هذا النمؤ كان في فترة 3 شهور فقط .

البند 5- الموجودات الاخرى
يوجد هناك ممتلكات اخرى للشركة هذة الموجودات زادت بنسبة 42.93% في الربع الثاني

وهذا يعوض انخفاض استثمارات الشركة .

اجمالي هذة الموجودات يظهر في البند رقم 6
ويلاحظ ان اجمالي موجودات الشركة بصفة عامة في الربع الثاني لعام 2008
قد ارتفعت بنسبة 4.18% عن الربع السابق,

وهو يعتبرامر ايجابي يوضح لنا مدى قدرة شركة سابك على النمؤ والتوسع بين كل ربع .

الجزء الثاني من الميزانية ( الخصوم ) او المطلوبات

تبداء من بند 7 الى 11

البند رقم 7 - المطلوبات المتداولة :
عبارة عن التزامات مالية على الشركة ويجب دفعها خلال فترة وجيزة.

هذة الالتزامات قد تكون على شكل قروض قصيرة الاجل

ونلاحظ هنا انخفاض هذة اللالتزامات بنسبة 9.12% .

حيث لا يوجد للشركة مشاكل للالتزامات المالية قصيرة الاجل .

البند رقم 8 – المطلوبات غير المتداولة :
هي التزامات على الشركة ( طويلة الاجل) :
نلاحظ ارتفاع قيمة هذة الالتزامات بنسبة 22.7% وهذا ناتج عن اصدار الشركة لصكوك اسلامية
للوفاء بتوسعاتها المستقبلية .

البند رقم 9 - المطلوبات الاخرى :
هنالك التزامات اخرى على الشركة بمبلغ 44 مليار ريال وقد انخفضت هذة الالتزامات

بنسبة 18.03% عن الربع السابق

البند رقم 10 : حقوق المساهمين :
هم المالكون لاسهم الشركة , يوجد لدى الشركة 2 مليار و 500مليون سهم

بقيمة اسمية 40,24 ريال للسهم الواحد

حقوق المساهمين = 2 مليار و 500مليون سهم × 40.24 ريال = 100 مليار 624 مليون ريال , حقوق المساهمين ارتفعت بنسبة 8.11% في الربع الثاني من عام 2008 عن الربع السابق

البند رقم 11 : اجمالي المطلوبات والالتزامات التي على الشركة + حقوق المساهمين

هذة الالتزامات ارتفعت بنسبة 4.18 % من الربع السابق الى الربع الحالي .

البند رقم 12 عبارة عن تاريخ اخر تحديث لهذة البيانات

__________________________________________________ _________
__________________________________________________ _________

قائمة الدخل " الارباح والخسائر " :

هذة القائمة عبارة عن جميع ايرادات الشركة من مبيعات وغيرها

مخصوم منها تكاليف المبيعات وجميع المصاريف التي تتكبدها الشركة

في تسويق المنتجات , او اي مصروفات اخرى لها علاقة بالتشغيل

من رواتب موظفين وغيرها ,

وكذلك يخصم من هذة الايرادات الزكاة لنصل الى صافي الارباح او الخسائر.

سوف نتناول قائمة الارباح والخسائر لشركة سابك
عن الربع الاول والربع الثاني من عام 2008

لقد قمت بتقسيم قائمة الارباح والخسائر الى 11بند في اقصى اليمين سوف اتناولها باختصار

البند 1 المبيعات
ارتفعت مبيعات الشركة بنسبة 8,47% عن العام الربع السابق وهذا البند يعتبر من اهم

بنود هذة القائمة لذلك يجب ان يترجم نسب النمؤ التي اظهرتها الميزانية

البند 2 تكلفة المبيعات
من الطبيعي ان ترتفع تكلفة المبيعات بارتفاع المبيعات وقد ارتفعت بنسبة 8.86%

وهونسبة مماثلة مقارنة بنسبة ارتفاع المبيعات

البند 3 اجمالي الدخل " الارباح التشغيلية " :
هو اجمالي الدخل من نشاط الشركة الرئيسي ( المبيعات – تكلفة المبيعات = اجمالي الدخل )

ومن الطبيعي ان يرتفع اجمالي الدخل مع ارتفاع المبيعات وقدر ارتفع اجمالي الدخل

بنسبة 7.71% وهو امر جيد جدا للشركة

البند 4 ايرادات اخرى
يوجد لدى الشركة ايرادات اخرى من نشاطات فرعية بمبلغ 1.16 مليار ريال

هذة الايرادات انخفضت عن الربع السابق بنسبة 30.99%

البند رقم 5 اجمالي الايرادات
هو جميع ايرادات الشركة سوى كانت ايرادات من نشاط رئيسي او فرعي

هذة الايرادات ارتفعت بنسبة 3.5% وهو امر جيد جدا

البند رقم 6 المصاريف الادارية والتسويقية

انخفضت هذة المصاريف عن الربع السابق وهذا امر ممتاز مقارنة بالارتفاع في الارباح التشغيلية .

في البند رقم 7 تحت مسمى مصاريف اخرى
لم يحدث هناك تغيير كبير في هذة المصاريف والتي عادة ماتكون ه

ونتمنى ان تتلافى الشركة هذة المصروفات العام القادم لكي يتحسن الاداء بصورة اكبر .

البند رقم 8 اجمالي مصروفات الشركة
انخفضت اجمالي مصروفات الشركة بنسبة جيدة في الربع الثاني اي مانسبتة 2,24%
عن الربع السابق على الرغم من زيادة الايرادات وهذا امر محمود .

البند رقم 9 اجمالي الايرادات ناقص اجمالي المصروفات يعطينا صافي الدخل قبل الزكاة

وهو صافي دخل الشركة قبل خصم الزكاة الشرعية بواقع 2.5%

البند 10 الزكاة
الزكاة الشرعية بواقع 2.5%

البند رقم 11 صافي الدخل :
بين لنا نتائج اعمال الشركة عن الربع الثاني 2008

وقد ارتفع صافي الدخل بنسبة 9.88%

وهذا يوضح مدى التحسن في اداء الشركة

تمنياتي للجميع باستثمارات موفقة باذن الله

خالد الزايدي

azizalras · 21-07-2008, 03:36 AM

الله يعطيك الف الف عافيه على مجهودك الرائع ..وشكرا

j92u0261 · 21-07-2008, 03:42 AM

والله مجهود جبار توضيح+تعليم
بادعيلك بظهرالغيب

ابوامجاد · 21-07-2008, 04:04 AM

سلمت يداك يالغالي

تفصيل رائع أخي خالد

لدي ملاحظة على ارباح سابك , قد أجد تفسيراً لها لديك

ارباح النصف الاول لعام 2007

إجمالي الإيرادات ( 54.4 ) - صافي الربح ( 12.79 )

نسبة صافي الربح من إجمالي الايرادات كانت 23.5%

أما النصف الاول لعام 2008

إجمالي الإيرادات ( 83 ) - صافي الربح ( 14.46 )

نسبة صافي الربح من إجمالي الإيرادات كانت 17.4%

كيف يمكن تفسير هذا الإنخفاض في نسبة صافي الربح ؟

دمت بود

اكبر خسران · 21-07-2008, 04:09 AM

مجهود تشكر عليه

khalide90 · 21-07-2008, 06:47 AM

شكرا جزيلا لمجهودك لتوضيح ذلك

منتظر فرج · 21-07-2008, 09:38 AM

ماشاء الله تحسن في الارباح عن الربع الاول ولكن هل يستمر ذلك الربع القادم ..

osama a · 21-07-2008, 01:46 PM

ما شاللة شرح مبسط و يلبيالاحتياجات لتخاذ قرار مالية

osama a · 21-07-2008, 01:49 PM

اقتباس:

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة ابوامجاد

سلمت يداك يالغالي

تفصيل رائع أخي خالد

لدي ملاحظة على ارباح سابك , قد أجد تفسيراً لها لديك

ارباح النصف الاول لعام 2007

إجمالي الإيرادات ( 54.4 ) - صافي الربح ( 12.79 )

نسبة صافي الربح من إجمالي الايرادات كانت 23.5%

أما النصف الاول لعام 2008

إجمالي الإيرادات ( 83 ) - صافي الربح ( 14.46 )

نسبة صافي الربح من إجمالي الإيرادات كانت 17.4%

كيف يمكن تفسير هذا الإنخفاض في نسبة صافي الربح ؟

دمت بود

تحياتى
وتقبلو مداخلتى
انت اخي الكريم تقارن النص الاول من عام 2008 وعام 2007
لاكن هنا الاستاذ يقارن الربع الاول والربع الثانى من نفس العام الى هو 2008

فى حال المقارنة بن النص الاول من 2008 و2007 يحتاج الى ادوات تحيل مالى وتفصيل محاسبي لتمنكن من الوصول الى اسباب الانخفاظ

21-07-2008, 03:29 AM	#1
خالد الزايدي كاتب مميز تاريخ التسجيل: Jan 2004 المشاركات: 1,067	قراءة في القوائم المالية لشركة سابك بسم الله الرحمن الرحيم اخواني الاعضاء السلام عليكم ورحمة الله وبركاتة اسمحوا لي ان اقدم بين ايديكم هذا الموضوع الذي يتناول التحليل الاساسي للقوائم مالية لشركة سابك وهي : 1- قائمة المركز المالي ( الميزانية العامة ). 2- قائمة الدخل " الارباح والخسائر." في هذا الموضوع سوف نتعرف على هذة القوائم وكيف يمكن لنا المساعدة في قراتها وفهمها . سوف نتناول قائمة المركز المالي وقائمة الارباح والخسائر لشركة سابك الربع سنوية للربع الاول والربع الثاني من عام 2008 م . ( وذلك لعمل مقارنة بين الربعين ) ف بسم اللة الرحمن الرحيم نبداء : 1- قائمة المركز المالي ( الميزانية العامة ) : هي بيان مالي يوضح ما للشركة من حقوق ( الاصول ) وماعليها من التزامات ( الخصوم ) سوف اورد قائمة المركز المالي لشركة سابك للربعين الاول والثاني من عام 2008 لقد تم ترقيم هذة القائمة من 1 الى 12 في اقصى اليمين تحت مسمى البند , وذلك تسهيل عملية الشرح. لاحظ ان العمودين في وسط القائمة تحتويان على نتائج الربع الاول والثاني وذلك لعمل مقارنة بين الربعين كما يظهر في عمود نسبة النمؤ . تتكون الميزانية من قسمين رئيسيين : الاول : ( الاصول ) او موجودات الشركة وهي كل ماتمتلكة الشركة من ممتلكات مختلفة مثل ( الاراضي والمباني والاجهزة وغيرها ) هذا القسم يبداء من البند 1 الى 5 البند رقم 6 عبارة عن مجموع موجودات الشركة. القسم الثاني (الخصوم) او المطلوبات : موجودات الشركة في القسم الاول ماهي الا ملك لمن هم مسجلون في هذة القائمة ( قائمة المطلوبات) من حملة اسهم ودائنون وبنوك . هذا القسم يبداء من البند 7 الى 10 البند رقم 11 عبارة عن مجموع المطلوبات . لاحظ ان مجموع الموجودات بند 6 يجب ان يساوي مجموع المطلوبات بند رقم 11 لذلك سميت ميزانية ( توازن وتساوي القسمين ) الان سوف نقوم بشرح كل بند على حدة وكيف يمكن مقارنتة بالربع السابق البند 1 - الموجودات المتداولة : هي ماتمتلكة الشركة من رصيد نقدي واوراق مالية وحسابات لاحظ ان موجودات الشركة المتداولة ارتفعت بنسبة 6,44% وهذا يعتبر امر ايجابي. البند 2 المخزون: هو ماتمتلكة الشركة من بضائع لم يتم بيعها حتى نهاية كل ربع ونلاحط ان المخزون ارتفع من الربع الاول الى الربع الثاني بنسبة 2.3% وهي تعتبر نسبة منخفضة وذلك لان الشركة قد لا تواجهة صعوبة في تسويق منتجاتها. أضف الى ذلك زيادة الطلب العالمي على منتجات الشركة وخاصة من البتروكيماويات 3- الاستثمارات: هذة الاستثمارات قد تشتمل على سندات حكومية او شهادات ايداع تمتاز هذة الاستثمارات بكونها استثمارات عالية السيولة , اي ان الشركة يمكن لها تحويل هذة الاستثمارات الى نقد في فترة قصيرة . نلاحظ ان: استثمارات الشركة انخفضت بمقدار 17.82% (وارى انة امر طبيعي كون ان هذة الاستثمارات لاتدخل في نشاط الشركة الرئيسي أضافة الى صغر حجم هذة الاستثمارات مقارنة باجمالي موجودات الشركة ) البند رقم 4- الموجودات الثابتة: هي ماتمتلكة الشركة من اراضي ومباني ومصانع واجهزة هنا نلاحظ ان ملكية الشركة من هذة الموجودات قد ارتفعت من الربع الاول الى الربع الثاني بنسبة 3.78% وزيادة حجم الموجودات دليل على نمؤ الشركة بشكل رائع اذا ماعرفنا ان حجم هذا النمؤ كان في فترة 3 شهور فقط . البند 5- الموجودات الاخرى يوجد هناك ممتلكات اخرى للشركة هذة الموجودات زادت بنسبة 42.93% في الربع الثاني وهذا يعوض انخفاض استثمارات الشركة . اجمالي هذة الموجودات يظهر في البند رقم 6 ويلاحظ ان اجمالي موجودات الشركة بصفة عامة في الربع الثاني لعام 2008 قد ارتفعت بنسبة 4.18% عن الربع السابق, وهو يعتبرامر ايجابي يوضح لنا مدى قدرة شركة سابك على النمؤ والتوسع بين كل ربع . الجزء الثاني من الميزانية ( الخصوم ) او المطلوبات تبداء من بند 7 الى 11 البند رقم 7 - المطلوبات المتداولة : عبارة عن التزامات مالية على الشركة ويجب دفعها خلال فترة وجيزة. هذة الالتزامات قد تكون على شكل قروض قصيرة الاجل ونلاحظ هنا انخفاض هذة اللالتزامات بنسبة 9.12% . حيث لا يوجد للشركة مشاكل للالتزامات المالية قصيرة الاجل . البند رقم 8 – المطلوبات غير المتداولة : هي التزامات على الشركة ( طويلة الاجل) : نلاحظ ارتفاع قيمة هذة الالتزامات بنسبة 22.7% وهذا ناتج عن اصدار الشركة لصكوك اسلامية للوفاء بتوسعاتها المستقبلية . البند رقم 9 - المطلوبات الاخرى : هنالك التزامات اخرى على الشركة بمبلغ 44 مليار ريال وقد انخفضت هذة الالتزامات بنسبة 18.03% عن الربع السابق البند رقم 10 : حقوق المساهمين : هم المالكون لاسهم الشركة , يوجد لدى الشركة 2 مليار و 500مليون سهم بقيمة اسمية 40,24 ريال للسهم الواحد حقوق المساهمين = 2 مليار و 500مليون سهم × 40.24 ريال = 100 مليار 624 مليون ريال , حقوق المساهمين ارتفعت بنسبة 8.11% في الربع الثاني من عام 2008 عن الربع السابق البند رقم 11 : اجمالي المطلوبات والالتزامات التي على الشركة + حقوق المساهمين هذة الالتزامات ارتفعت بنسبة 4.18 % من الربع السابق الى الربع الحالي . البند رقم 12 عبارة عن تاريخ اخر تحديث لهذة البيانات __________________________________________________ _________ __________________________________________________ _________ قائمة الدخل " الارباح والخسائر " : هذة القائمة عبارة عن جميع ايرادات الشركة من مبيعات وغيرها مخصوم منها تكاليف المبيعات وجميع المصاريف التي تتكبدها الشركة في تسويق المنتجات , او اي مصروفات اخرى لها علاقة بالتشغيل من رواتب موظفين وغيرها , وكذلك يخصم من هذة الايرادات الزكاة لنصل الى صافي الارباح او الخسائر. سوف نتناول قائمة الارباح والخسائر لشركة سابك عن الربع الاول والربع الثاني من عام 2008 لقد قمت بتقسيم قائمة الارباح والخسائر الى 11بند في اقصى اليمين سوف اتناولها باختصار البند 1 المبيعات ارتفعت مبيعات الشركة بنسبة 8,47% عن العام الربع السابق وهذا البند يعتبر من اهم بنود هذة القائمة لذلك يجب ان يترجم نسب النمؤ التي اظهرتها الميزانية البند 2 تكلفة المبيعات من الطبيعي ان ترتفع تكلفة المبيعات بارتفاع المبيعات وقد ارتفعت بنسبة 8.86% وهونسبة مماثلة مقارنة بنسبة ارتفاع المبيعات البند 3 اجمالي الدخل " الارباح التشغيلية " : هو اجمالي الدخل من نشاط الشركة الرئيسي ( المبيعات – تكلفة المبيعات = اجمالي الدخل ) ومن الطبيعي ان يرتفع اجمالي الدخل مع ارتفاع المبيعات وقدر ارتفع اجمالي الدخل بنسبة 7.71% وهو امر جيد جدا للشركة البند 4 ايرادات اخرى يوجد لدى الشركة ايرادات اخرى من نشاطات فرعية بمبلغ 1.16 مليار ريال هذة الايرادات انخفضت عن الربع السابق بنسبة 30.99% البند رقم 5 اجمالي الايرادات هو جميع ايرادات الشركة سوى كانت ايرادات من نشاط رئيسي او فرعي هذة الايرادات ارتفعت بنسبة 3.5% وهو امر جيد جدا البند رقم 6 المصاريف الادارية والتسويقية انخفضت هذة المصاريف عن الربع السابق وهذا امر ممتاز مقارنة بالارتفاع في الارباح التشغيلية . في البند رقم 7 تحت مسمى مصاريف اخرى لم يحدث هناك تغيير كبير في هذة المصاريف والتي عادة ماتكون ه ونتمنى ان تتلافى الشركة هذة المصروفات العام القادم لكي يتحسن الاداء بصورة اكبر . البند رقم 8 اجمالي مصروفات الشركة انخفضت اجمالي مصروفات الشركة بنسبة جيدة في الربع الثاني اي مانسبتة 2,24% عن الربع السابق على الرغم من زيادة الايرادات وهذا امر محمود . البند رقم 9 اجمالي الايرادات ناقص اجمالي المصروفات يعطينا صافي الدخل قبل الزكاة وهو صافي دخل الشركة قبل خصم الزكاة الشرعية بواقع 2.5% البند 10 الزكاة الزكاة الشرعية بواقع 2.5% البند رقم 11 صافي الدخل : بين لنا نتائج اعمال الشركة عن الربع الثاني 2008 وقد ارتفع صافي الدخل بنسبة 9.88% وهذا يوضح مدى التحسن في اداء الشركة تمنياتي للجميع باستثمارات موفقة باذن الله خالد الزايدي

21-07-2008, 03:36 AM	#2
azizalras متداول فعّال تاريخ التسجيل: May 2006 المشاركات: 175	الله يعطيك الف الف عافيه على مجهودك الرائع ..وشكرا

21-07-2008, 03:42 AM	#3
j92u0261 متداول فعّال تاريخ التسجيل: Aug 2005 المشاركات: 172	والله مجهود جبار توضيح+تعليم بادعيلك بظهرالغيب

21-07-2008, 04:04 AM	#4
ابوامجاد كاتب مميز تاريخ التسجيل: May 2004 المشاركات: 4,398	سلمت يداك يالغالي تفصيل رائع أخي خالد لدي ملاحظة على ارباح سابك , قد أجد تفسيراً لها لديك ارباح النصف الاول لعام 2007 إجمالي الإيرادات ( 54.4 ) - صافي الربح ( 12.79 ) نسبة صافي الربح من إجمالي الايرادات كانت 23.5% أما النصف الاول لعام 2008 إجمالي الإيرادات ( 83 ) - صافي الربح ( 14.46 ) نسبة صافي الربح من إجمالي الإيرادات كانت 17.4% كيف يمكن تفسير هذا الإنخفاض في نسبة صافي الربح ؟ دمت بود

21-07-2008, 04:09 AM	#5
اكبر خسران متداول نشيط تاريخ التسجيل: Dec 2005 المشاركات: 520	مجهود تشكر عليه

21-07-2008, 06:47 AM	#6
khalide90 متداول نشيط تاريخ التسجيل: Feb 2004 المشاركات: 305	شكرا جزيلا لمجهودك لتوضيح ذلك

21-07-2008, 09:38 AM	#7
منتظر فرج فريق المتابعة اليومية تاريخ التسجيل: Jun 2007 المشاركات: 1,777	ماشاء الله تحسن في الارباح عن الربع الاول ولكن هل يستمر ذلك الربع القادم ..

21-07-2008, 01:46 PM	#8
osama a متداول نشيط تاريخ التسجيل: Dec 2005 المشاركات: 522	ما شاللة شرح مبسط و يلبيالاحتياجات لتخاذ قرار مالية