سلسلة دروس في التحليل الفني ( الدرس رقم 4 ) الدعم والمقاومة

[scuba]

أحسنت حبيب ألبي (يعني مسوي روحي لبناني :) )

الله يعافيك، بكون لك من الشاكرين لو تفيدني من وين أحصل على هالبرامج الي تسوي الرمومات البيانية الي تكلمت عنها.

[د. أحمد الخضير]

وفقك الله علي هذا الشرح المتميز

[khaled235]

اخي خالد الزايدي استميحك العذر في هذه الاضافة وارجو ان لا اكون متطفلا

تسلك الاسعار دائما وأبدا اسهل الطرق وأقلها حواجز وعقبات مثلها مثل اشياء اخرى كثيرة فما الدعم والمقاومة الا حجر عثرة في طريق انطلاق الاسعار .والدعم عبارة عن حاجز سفلي يعرقل او يمنع انخفاض الاسعار .والمقاومة عبارة عن حاجز علوي يعوق اويمنع انخفاض الاسعار وعادة مايوقف الدعم تدهور الاسعار ولو مؤقتا ويجعلها تتحرك الى اعلى اما المقاومة فتوقف فتوقف ارتفاع الاسعار وتجعلها تتحرك الى ادنى وعندما يكون اتجاه الاسعار صاعدا فان كلا من من مستويات الدعم والمقاومة ترتفع بمرور الوقت حيث تبدأ حركة الاسعار مابين مستوى سعر يمثل دعما ومستوى يعلو عنه يمثل مقاومة .لايلبث ان يسقط الاخير بتوالي ضربات السعر وتغلبه عليه فيرتفع السعر حتى يصطدم بنقطة مقاومة اعلى .اما عندما يكون اتجاه الاسعار هابطا فان الدعم والمقاومة يتقهقران بمرور الوقت .فا لاسعار تنخفض لتلقى دعما وترتفع لتلقى مقاومة مرة او اكثر حتى تتغلب على حاجز الدعم وتنخفض تحته وتظل تتدهور حتى تصطدم دعم آخر يمنع انخفاضها اكثر من ذلك فترة زمنية معينة حتى تكسرة ويتم التعامل اقل من مستوى الدعم ؛ وهكذا . ومن هنا فان الدعم والمقاومة مستويان ترتفع عندها احتمالات تغير الاتجاه change in trend فاذا تخيلنا ان الاسعار كرة فانها ترتد عند ملا مستها كلا من الارض كدعم والسقف كمقاومة .


من خلال الشرح السابق لحركة الاسعار يمكن القول ان المرادف لكلمة دعم support هو كلمة طلب demand والمرادف لكلمة مقاومة resistance هوكلمةعرض supply


فما الدعم الا :
- سعر ادنى من السعر الجاري بالسوق يكثر عنده الطلب
- مستوى منخفض نسبيا للا سعار ينتظر عنده دخول مشترين جدد للسوق
- سعر معين اقل من السعر الحالي يتوقع للا سعار ان ترتفع من عنده بعدماتنخفض اليه

اما المقاومة فهي :
- سعر اعلى من سعر السوق الجاري يزداد عنده العرض بقوة.
- مستوى مرتفع نسبيا للاسعار ينتظر عنده دخول با ئعين جدد للسوق
- منطقة علوية للسعر يتوقع ان تنخفض الاسعار بعد الوصول اليها


* ومن الصعب معرفة ما اذا كانت المقاومة او الدعم ستصمد امام حركة الاسعار وتصدها وترجعها الى حيث اتت ؛ ام ان السعر سيتجاوز نقطة اوخط اومنطقة المقاومة او الدعم . وعموما فانه يستحيل التاكد من صمود الدعم والمقاومة من عدمه مسبقا .
وتتحدد المشكلة بالنسبة للمحلل الفني في السؤال التالي : كيف يمكن قياس قوة الدعم والمقاومة ؟ وماهي العوامل التي تؤثر فيهما وتجعلهما اكثر صلابة ؟

ان الشواهد تؤكد ان هناك ثلاثة عوامل لها تاثير كبير على متانة وصلابة المقاومة او الدعم وهي :
1- مدة التداول : فكلما طالت مدة تداول السهم في منطقة سعرية معينة وزاد حجم التداول كانت هذه المنطقة قوية يصعب اختراقها بسهولة وهو ما يكسبها اهمية اكبر
2-حداثة السعر : كلما كانت منطقة او نقاط الدعم او المقاومة حديثة نسبيا كانت اكثر اهمية
3- المدى الزمني : بحيث تكون منطقة الدعم او المقاومة على خريطة الاسعار الشهرية اهم من الاسبوعية ؛والاسبوعية اهم من اليومية



وقد اشار الاخ اسير الى تحول المقاومة الى دعم والدعم الى مقاومة وهذا ما يطلق عليه :
تبادل الادوار
role reversal
من المباديء المهمة في التحليل الفني ؛ مبدأ تبادل الادوار بين الدعم والمقاومة؛ والقائل بانه عندما يقوم السعر باختراق اي من الدعم او المقاومة فانهما يتبادلان ادوارهما فتتحول المقاومة الى دعم والدعم الى مقاومة اي ان كلا منهما يقوم بعكس الدور الذي كان يقوم به قبل كسر الاسعار له
والذي يزيد من احتمالات تبادل الادوار عوامل ثلاثة هي :
1- المدة الزمنية : اذا كانت الفترة التي استغرقتها الاسعار في التداول بمستوى سعري معين طويلة نسبيا وظلت الاسعار شبه ثابته في هذه المنطقة فان تلك المنطقة تزدحم وتكتظ بالعمليات كما ينشأفيها ايضا العديد من المراكز الجديدة المفتوحة
2 - حجم التداول : اذا كان الحجم المتداول بسعر معين كبيرا نسبيا فان ذلك يعني تعلق الكثيرين بهذا السعر وبالمنطقة السعرية المحيطة وارتباطهم بها نتيجة لتنفيذهم العديد من عمليات الشراء والبيع مسبقا
3 - تاريخ التداول : اذا كان التداول قدتم في وقت قريب نسبيا فان ذلك معناه ان الكثير من المراكز الخاسرة مازالت مفتوحة وعودة الاسعار تؤجج الرغبة عند اصحاب هذه المراكز لتصفيتها بدون خسارة او بأقل خسارة ممكنة علاوة على ان التعاملات الحديثة التي تمت بسعر ما تكون محفورة في ذاكرة المتعاملين . اما اذا كانت العمليات قد أبرمت في الماضي البعيد فان منطقة الاسعار يعتريها شيء من النسيان وتنمحي من ذاكرة غالبية المضاربين والمستثمرين ، مما يجعلها تفقد كثيرا من مفعولها كحاجز دعم او مقاومة


هذا والله اعلى واعلم وأجل

[الكهل]

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة sgza6

الله يجزاك خير اخوي خالد
انا قاهم الدعم والمقاومه
بس والله مو راضية تضبط معاي يعني اشتري عند الدعم يبقى السعر ما يرتفع غير ريال اول اقل الين يقفل السوق وفي اليوم الثاني ينزل السهم بعد اقل من ما شريته به فضطر اني ابيع بخسارة بسيطه طبعا هذا الأغلب احيانا تزبط بس قليل
ياليت تشرح لي السبب ووش تنصحني بأي من الشركات أضارب يوميا
ولك مني الشكر والدعاء بالتوفيق ودمت ذخرا

إظافة إلى ما سطره أستاذنا وحبيبنا خالد الزايدي لابد من مراقبة السهم قبل الدخول فيه فقد لا تختبر المقاومة أبدا أو يكون إختبارها بشكل محتشم جداً في وقت الداول كله وهذا الذي يظهر لي أخي العزيز أنك لا تراقب السهم , هذا طبعاً مما تعلمته من إخواني الأعزاء في هذا المنتدى وغيره وأحببت أن أذكر نفسي وأذكرك بها

[أسيــــر]

المشاركة الأصلية كتبت بواسطة sgza6

الله يجزاك خير اخوي خالد
انا قاهم الدعم والمقاومه
بس والله مو راضية تضبط معاي يعني اشتري عند الدعم يبقى السعر ما يرتفع غير ريال اول اقل الين يقفل السوق وفي اليوم الثاني ينزل السهم بعد اقل من ما شريته به فضطر اني ابيع بخسارة بسيطه طبعا هذا الأغلب احيانا تزبط بس قليل
ياليت تشرح لي السبب ووش تنصحني بأي من الشركات أضارب يوميا
ولك مني الشكر والدعاء بالتوفيق ودمت ذخرا

اسمح لي بالتدخل في المداخلة ...

انت تقول يرتفع ريال في اليوم .... وهذا يعتبر كثير للمضارب او مناسب في سوقنا ..... فالمحظوظ فقط هو من تصيب معه في اكثر من ذلك .... يعني انت احسبها لو تكسب كل يوم ريال كم بتحصل في النهاية ؟
فرضاً مبلغ المضاربة 100000 ريال تجيب 100 سهم ... بمكسب ريال واحد في اليوم ...
100*30= 3000 ريال شهرياً ؟

راتب موظف حالياً (( القناعة كنز لا يفنى )) حتى وان كان رصيدك اقل من 100 الف او اكثر فريال يبقى مكسب جيد للمضاربين !

[hoawe]

مشكور على هذا الجهد عزيزنا خالد الزايدي وجزيت كل الخير, ولكن هناك نقاط اخرى مهم جدا معرفتها تخص مستويات الدعم والمقاومه لم تتطرق اليها وهي الركيزه الاساسيه التي يعتمد عليها المحلل الفني فيما يخص مستويات الدعم والمقاومه ولكي تعم الفائده المرجوه من شرح يغطي جميع جوانب موضوعك وجب التنويه اليها, وهي كما يلي:
1- غالبا ماتتحول نقاط المقاومه الى دعم في حالة كسرها والاقفال فوقها مثال ذلك الدوائيه بعد ان كسرت سعر المقاومه 260 اصبح هذا السعر مستوى دعم بعد ان كان مقاومه هنا يقوم المحلل الفني بالشراء ماركت لاعتقاده التام بتسجيل ارقام جديده .
2- كذلك تتحول نقاط الدعم الى مقاومه في حالة النزول عنها ومثاله في الدوائيه اذا كسر سعر السهم
225 نزولا يصبح هذا السعر مستوى مقاومه جديد فيقوم المحلل الفني بالبيع ماركت لتأكده التام بأنه يستطيع ان يقوم بالشراء مره اخرى بأقل من سعر البيع.
تبقى الاشاره الى ان المحلل الفني لا يهمه ابدا اسم الشركه او نشاطها او وضع الشركه المالي فهو لا يشتري الشركه بل يشتري السهم لفتره معينه لا تتعدى يومين الى اربعة ايام وقد تقل الى ساعات معدوده بل تكون احيانا دقائق معدوده .
تحياتي لكم جميعا اعضاء منتدانا الحبيب

[hss53]

شكراً ابا عبد الله وجعل ماتقدمه في موازين حسناتك والشكر موصول لمشرفنا العزيز ابا رغد وجميع من يقدم لهذا المنتدى فائدة ولو كانت بسيطة وجزاكم الله خيراً

[yyarr]

بارك الله فيك ونفع بك

[صندوق التوازن]

بارك الله فيك.......