منتديات تداول - الـتـحلـيـل الاسـتـراتيـجي لـسوق الأسـهم الـسعوديـة

سبحان الله وبحمده سبحان الله العظيم
____________________

ولله الحمد, تم تحقيق مايفوق 1500نقطة في المؤشر حيث تم رصد نقطة الارتداد عند 5800نقطة في 9-8-2011 ([url]http://www.tdwl.net/vb/showpost.php?p=5499219&postcount=1[/url])
وكذلك تحقيق هدف المؤشر 7000نقطة والذي تم تحديده بنهاية العام الماضي ([url]http://www.tdwl.net/vb/showthread.php?t=303534[/url])

أما الآن ...

سوق الأسهم السعودية دخل مرحلة جديدة بوصوله إلى مستويات قياسية لم يصل اليها منذ ثلاثة أعوام تزامن معه ارتفاع حجم التداول إلى أن وصل حاجز 16 مليارات ريال. وأتت تلك الأرقام بعدما عادت الكثير من المحافظ التي غادرت السوق أو توقفت عن التداول. وجاء هذا الأداء بعدما أعلنت الشركات المدرجة عن نتائج مالية إيجابية حققتها عن عام 2011م حيث ارتفعت بنسبة 22 % إلى 95.14 مليار ريال, وبلغت أرباح الربع الرابع 21.48 مليار ريال, أسهم قطاع الصناعات البتروكيماوية بشكل كبير في نمو الأرباح تلاه قطاع المصارف وجاء قطاع الأسمنت في المرتبة الثالث بينما قطاع الاتصالات لم يحقق نمو بسبب انخفاض أرباح شركة "الاتصالات السعودية" والخسائر المحققة في شركتي "زين" و"عذيب للاتصالات". لكن أرباح الربع الرابع جاءت أقل من الربع الثالث من عام 2011م وهذه نقطة سلبية في نتائج الشركات.

]التحليل الفني[

[img]http://www.atjah.com/gallery/var/albums/TasiLongTrend.png[/img]
يتضح من الرسم البياني أعلاه, أن المؤشر العام لايزال يحقق قيعان صاعدة ويتداول أعلى من خط الاتجاه الصاعد الذي ابتدأ في عام 2002م لكنه لايزال يتداول أدنى من خط الاتجاه الصاعد الذي بدأ سنة 1999م .والرسم البياني لوغاريتمي أما إذا احتسب خطياً سيكون المؤشر أعلى من خط الاتجاه الرئيسي البادئ في 1999م. وتتمثل الإيجابية في اختراق المسار الهابط الذي حدث بعد فبراير 2006م وكذلك تكوين نموذج ايجابي يعطي إشارة إلى أن المؤشر العام في اتجاه صاعد على مدى بعيد (أكثر من 9أشهر).

[img]http://www.atjah.com/gallery/var/albums/20120303.png[/img]
نلحظ بعد حدوث تصحيح فبراير دخول المؤشر العام في مسار هابط الى الشهر الثالث من سنة 2009م ثم بدأ بالموجة الصاعدة الى خط الاتجاه الهابط من فبراير 2006 واخترقه. وبعد الاختراق دخل السوق الى مسار أفقي أمتد من فبراير 2010م الى فبراير 2012م وقد تكون هذه الموجة الافقية هي تجميعية. فبعد تصحيح فبراير أو انهيار فبراير. خرجت محافظ وأموال من السوق بشكل عام وتلك تنتظر الفرصة للدخول. فكان الدخول على مراحل بحسب فئات المستثمرين فكانت موجة الدخول الأولى من عام 2007 الى 2008م والموجة الثانية كانت من 2009 إلى 2010م. وكلتا الموجتان كانتا في الموجة التصحيحية لفبراير 06. وبعد عام 2010م خرج المؤشر من تلك الموجة واتجهت السيولة اليه وكان الدخول بطيء حتى لاتؤثر على الأسعار بالارتفاع لذلك تكونت قناة أفقية, وخلال تلك الفترة قد يكون المستثمرين ينتظرون النتائج المالية وقراءة المعطيات للتأكد من قرار الدخول.

[img]http://www.atjah.com/gallery/var/albums/TasiVOL.png[/img]
والرسم البياني اعلاه يوضح ان السوق مر في فترة الحجم التداول فيها هي الاعلى في تاريخه بالنسبة للتداول حسب السعر. وجاء هذا الحجم من التداول عند قاع المؤشر الأول بعد تصحيح فبراير والذي كان عند مستويات 6767 قبل التعديل أو 6640نقطة بعد تعديل المؤشرات وبعد ذلك شهد السوق نشاط في ارتفاع الاسعار وتجاوز ذلك القاع بقيم تداول عالية واستقر اعلى منه وهذه اشارة ايجابية حيث عجز المؤشر لسنوات من اختراق ذلك القاع منذ كسره في 2008م.

[img]http://www.atjah.com/gallery/var/albums/TasiLongLC-559649567.png[/img]
[img]http://www.atjah.com/gallery/var/albums/TasiLongLC2.png?m=1330808044[/img]
في الفترة الحالية تكونت نماذج ايجابية, حيث ان آخر النماذج المتكونة تعطي دلالة على أن الاتجاه مستمر في الصعود خصوصاً مع تجاوز خطوط الاتجاه الهابطة. ولاتزال هناك نقاط مقاومة قد يجني السوق من عندها. والأهداف المستهدفه بمشيئة الله عند المناطق : 8123 ويليه 12800نقطة ونقاط المقاومة والتي تشكل حواجز قد تشكل على المؤشر صعوبة في تجاوزها ويكثر فيها عمليات البيع: 7400-7589-7830-8102-8761-8883-9700-9877-10046-10372-10842-11738-14264

بالنسبة للدعوم :6900 و الأهم 6640نقطة وكسر الدعوم يلغي الايجابية

هذا ما اراه في الفترة الحالية من معطيات متوفرة يمكن الوصول اليها, ولا اتحمل مسئولية أية قرار مبني على ماذكرته أعلاه أو أي موضوع كتبته, ولا أدعوا للبيع أو الشراء بل عرض تحليل فني للسوق.